Kredi Faiz Oranlarının Talebe Etkisi

Dr.Ali Hepşen

İstanbul Üniversitesi İşletme Fakültesi Finans Anabilim Dalı

Öğretim Üyesi [email protected]

Konut kredisi aylık faiz oranları 120 ay vadeli kredide mevcut %1,12 den %1,62 ye çıkarsa (kredinin aylık faiz oranında binde 5’lik artış); bugün kredi almayan biri yarın krediyi almak isterse aylık bazda %25’e yakın miktarda daha fazla ödemek durumunda olacak (aylık taksitler mevcut 1.139 TL’den 1.422 TL’ye çıkacak). Kısa vadeli krediyi tercih ederse faiz artışının aylık maliyete etkisi %8 olmasına rağmen, bu seferde aylık taksit tutarları yüksek kalacak. Burada kastedilen krediyi ilk kullanım aşamasındaki zamanlama tercihi; bugün mü krediyi kullansam yoksa biraz bekleyip mi ev alsam noktasındaki zamanlama. Yoksa krediyi kullandıktan sonra faiz oranları tüketici aleyhine değişmiyor, yani banka tarafından arttırılamıyor. Aşağıda daha detaylı olarak ifade edilen hesaplamalar 100.000 TL’lik konut ve %75 oranında kredi açılması durumundaki değerler. Konut bedeli arttıkça uzun vadeli kredilerde maliyetler faiz oranlarındaki artışa daha duyarlı hale geliyor.

Konut Fiyatı	TL	100,000
Peşinat	25%	25,000
Kredi Tutarı	75%	75,000
Mevcut Durum
Vade (Yıl)	3 Yıl	5 Yıl	7 Yıl	10 Yıl
Vade (Ay)	36 Ay	60 Ay	84 Ay	120 Ay
Yıllık Maliyet Oranı (%)	13.08%	13.22%	14.03%	14.30%
Aylık Faiz Oranı (%)	1.03%	1.04%	1.10%	1.12%
Aylık Taksitler (TL)	2,504	1,687	1,373	1,139
Kredi Faiz Oranlarında 0,01% Artış	Yeni Faiz Oranı (%, Aylık)
	1.04%	1.05%	1.11%	1.13%
	Yeni Taksitler (TL, Aylık)
	2,508	1,691	1,377	1,145
	Aylık Taksitlerdeki Artış Miktarı (TL)
	4	4	4	6
	Aylık Taksitlerdeki Artış Oranı (%)
	0.16%	0.24%	0.29%	0.53%
Kredi Faiz Oranlarında 0,10% Artış	Yeni Faiz Oranı (%, Aylık)
	1.13%	1.14%	1.20%	1.22%
	Yeni Taksitler (TL, Aylık)
	2,547	1,733	1,422	1,194
	Aylık Taksitlerdeki Artış Miktarı (TL)
	43	46	49	55
	Aylık Taksitlerdeki Artış Oranı (%)
	1.72%	2.73%	3.57%	4.83%
Kredi Faiz Oranlarında 0,50% Artış	Yeni Faiz Oranı (%, Aylık)
	1.53%	1.54%	1.60%	1.62%
	Yeni Taksitler (TL, Aylık)
	2,725	1,924	1,630	1,422
	Aylık Taksitlerdeki Artış Miktarı (TL)
	221	237	257	283
	Aylık Taksitlerdeki Artış Oranı (%)
	8.83%	14.06%	18.68%	24.82%